Notions de Économie monétaire

multiplicateur

Multiplicateur keynésien : effet amplificateur de la dépense.

QE

anticipations

inflation

crédibilité

Taylor

taux directeur

refinancement

BCE

liquidité

Friedman

Milton Friedman : monétarisme et anticipations adaptatives.

création monétaire

base monétaire

transmission

open market

banque centrale

mandat

taux négatifs

réserves obligatoires

Fisher

Test de Fisher : significativité globale du modèle.

investissement

canal du taux

trappe à liquidité

équation quantitative

vélocité

Keynes

John Maynard Keynes : demande effective et politique économique.

instruments

indépendance

politique restrictive

politique non conventionnelle

communication

forward guidance

TLTRO

Fed

masse monétaire

Phillips

Courbe de Phillips : relation inflation-chômage.

chômage

théorie quantitative

neutralité

biais inflationniste

désinflation

dépôts

billets

fuites

agrégats

monnaie centrale

calcul

actifs

canal du crédit

canal du change

efficacité

zone euro

crédit

taux de change

prêteur en dernier ressort

ZLB

monétarisme

PMC

économie ouverte

règle

output gap

taux

politique expansionniste

stratégie

ciblage d'inflation

règle de Taylor

facilités permanentes

corridor de taux

politique monétaire

effet de signal

stérilisation

change

objectif intermédiaire

Phillips long terme

NAIRU

chômage naturel

demande

demand-pull

coûts

cost-push

auto-réalisation

stagflation

choc pétrolier

long terme

effet Fisher

taux réel

déflation

spirale

IPC

mesure de l'inflation

anticipations adaptatives

mesure

inflation sous-jacente

Phillips augmentée

distribution

Cantillon

hyperinflation

Weimar

sacrifice ratio

néo-keynésien

rigidités

crédit bancaire

monnaie scripturale

M0

M1

agrégats monétaires

remboursement

destruction monétaire

M3

monnaie fiduciaire

marché interbancaire

liquidités

limites

préférence billets

M2

diviseur

post-keynésien

banques

réserves excédentaires

offre de prêts

compétitivité

collateral

canal du bilan

consommation

effet de richesse

délai de transmission

q de Tobin

taux zéro

valorisation

prix des actifs

asymétrie

coût du capital

rationnement

credit crunch

système bancaire

taux des crédits

substitution intertemporelle

épargne

hétérogénéité

cash flow

taux variable

risque

prime de financement

canal du risque

prise de risque

règle de politique

non conventionnel

assouplissement quantitatif

incitation

PSPP

obligations souveraines

risques

bulles

canal du portefeuille

credit easing

composition du bilan

tapering

normalisation

MV=PY

prix

quantité de monnaie

taux de croissance

critique

quantité

monetary targeting

ciblage

demande de monnaie

Cambridge

k

propension marginale

taux d'intérêt

éviction

réserves

multiplicateur du crédit

équilibre

impôts

multiplicateur fiscal

élasticité

importations

Haavelmo

budget équilibré

identité

propension à épargner

récession

choc

stabilité des prix

objectif

Bagehot

plein-emploi

titres

corridor

Eonia

taux optimal

écart de production

stabilité

principe de Taylor

taux naturel

r*

neutre

emploi

Taylor flexible

instrument rule

targeting

discrétion

rule-based

systématique

contexte